Un estado de flujo de efectivo es un informe financiero que muestra exactamente cuánto efectivo entró y salió de tu negocio durante un período determinado. Se diferencia del estado de resultados en que registra las transacciones de efectivo *reales*, y no los ingresos y gastos contables.
El estado de flujo de efectivo se divide en tres secciones: actividades operativas (el efectivo que genera la operación diaria del negocio), actividades de inversión (el efectivo que se gasta o se recibe por activos) y actividades de financiamiento (el efectivo asociado a préstamos, aportes de capital o retiros del dueño). A diferencia del estado de resultados, que puede mostrar utilidades mientras el negocio anda corto de caja, el estado de flujo de efectivo revela si realmente tienes con qué pagar a proveedores, al personal y tus demás obligaciones.
Flujo de caja operativo = Utilidad neta + Depreciación/Amortización − Cambios en el capital de trabajo + Otras partidas que no son de caja
Flujo de caja libre = Flujo de caja operativo − Gastos de capital
Imagina un comercio minorista con $100.000 CLP de utilidad neta en el papel. Pero les dio pago a 30 días a sus nuevos clientes (las cuentas por cobrar aumentaron $60.000) y mantuvo inventario extra (caja inmovilizada). Su flujo de caja operativo podría ser de solo $30.000. Ese comercio obtuvo utilidades, pero tiene menos caja disponible de la que sugiere su estado de resultados: información crítica para planificar las remuneraciones o una expansión.
Un estado de flujo de efectivo deja en evidencia estos desfases de tiempo y te ayuda a detectar aprietos de caja antes de que se conviertan en problemas. Finmap te permite proyectar el flujo de caja según la facturación que esperas, los plazos en que te pagan y tus patrones de gasto, para que decidas con seguridad cuándo invertir o si necesitas un fondo de reserva.
